Jakie dywidendy w 2015 r. - III cz.

Każdy inwestor marzy aby jego akcje rosły oraz konto zasilał zastrzyk gotówki w postaci dywidend. Okres letni to ten właśnie czas kiedy spółki dzielą się dywidendą z akcjonariuszami. Do końca września najwyższe dywidendy wypłacą:

Mercor - producent zabezpieczeń przeciwpożarowych, tj. ognioodpornych drzwi i ścianek, systemów oddymiania, odprowadzania ciepła i doświetleń dachowych, systemów wentylacji pożarowej i zabezpieczeń konstrukcji budowlanych zdecydował o wypłacie 1,02 zł dywidendy na akcję co daje stopę dywidendy na poziomie 8,64% - sam czekam na tą dywidendę na tak atrakcyjnym poziomie.

Dzień dywidendy został ustalony na 19 sierpnia a termin wypłaty dywidendy na 7 września 2015 r.

Inwestycje w 2014 roku

Do końca roku zostało co prawda jeszcze kilka dni. Radykalnych zmian na rynkach finansowych już raczej nie należy się spodziewać. 2014 r. można powoli podsumowywać.

Jaki był 2014r?

Dla większości inwestorów nie był to dobry rok. Świadczą o tym indeksy giełdowe. WIG od początku roku zyskał jedynie (+1,91%). Gorzej było na innych indeksach: WIG30 (+0,29%), WIG50 (-3,33%) a najgorzej w 2014r. zachowywał się indeks małych spółek WIG250 ze stratą od początku roku (-15,66%). Sytuacji na rynkach nie sprzyjała w bieżącym roku problematyka międzynarodowa, w które są zaangażowane największe mocarstwa świata. Niewątpliwie wydarzeniem numer jeden w tym roku, które niekorzystnie wpłynęło na rynki finansowe była aneksja Krymu. Z kolei na naszym podwórku, mieliśmy w pierwszej połowie roku niepewność spowodowaną demontażem OFE. Inwestowaniu powinny sprzyjać decyzje RPP, która spowodowały obniżyć stopy procentowe do 2,00 %. Te decyzje zmuszają oszczędzających szukania alternatywnych możliwości inwestowania zamiast trzymania pieniędzy na lokatach bankowych, które są bardzo nisko oprocentowane.

Jak dobrać spółki dywidendowe do portfela?

Wypłata dywidendy to jedno z pewniejszych źródeł zarobku dla inwestorów lokujących środki w akcje. Część inwestorów buduje swoje strategie inwestycyjne właśnie w oparciu o te walory. Do tych inwestorów należę również ja.

Czy zakup spółek dywidendowych będzie najlepszym rozwiązaniem dla lokujących pieniądze na rynku akcji?

Jakie dywidendy w 2014r. - cz. III

Koniec sierpnia, wrzesień i październik  to koniec tzw. żniw dywidendowych. Wypłata dywidendy to jedno z pewniejszych źródeł zarobku dla inwestorów lokujących środki w akcje, szczególnie w aktualnej sytuacji geopolitycznej jaką mamy obecnie w Europie. W ostatnich latach indeks WIG div lepiej zachowywał się niż pozostałe indeksy.  Dywidenda dla wielu inwestorów jest jednym z ważniejszych wyznaczników inwestowania w akcje, szczególnie, kiedy kursy nie dają nadziei na dalsze wzrosty. W takich okresach - polityka dywidend nabiera większego znaczenia. Preferowane są spółki „dywidendowe” a nie „wzrostowe” – wyróżniające się bardziej stopą dywidendy niż tempem wzrostu spółki. 

 Sprawdźmy które spółki giełdowe podzielą się w tym okresie swoim zyskiem z akcjonariuszami:

 

Nadzieja w spółkach dywidendowych

Dziś giełda notowała kolejne spadki.  Były co prawda nieduże, ale w skali miesiąca robią się znaczne straty: sWIG80 (-9,94%), mWIG40 (-6,19%) czy WIG (-5,82%). Wypłata dywidendy to jedno z pewniejszych źródeł zarobku dla inwestorów lokujących środki w akcje, szczególnie w aktualnej sytuacji geopolitycznej jaką mamy obecnie w Europie.  Dywidenda dla wielu inwestorów jest jednym z ważniejszych wyznaczników inwestowania w akcje, szczególnie, kiedy kursy nie dają nadziei na dalsze wzrosty. W takich okresach - polityka dywidend nabiera większego znaczenia. Preferowane są spółki „dywidendowe” a nie „wzrostowe” – wyróżniające się bardziej stopą dywidendy niż tempem wzrostu spółki.

 

Akcje ENERGA odrabiają słaby debiut

Debiut ENERGA rozgrzewał wyobraźnią wielu inwestorów w nadziei na wysoką stopę zwrotu. Na otwarciu, niestety akcje spadły o 0,29% do 16,95 zł. Później już było gorzej. Akcje ENG zakończyły pierwszy dzień notowań ceną 16,09 zł co stanowił spadek o 5,35%. Spadkowy trend trwał do pierwszych dni stycznia.

Słaby debiut jak widać nie przekreślił spółki w oczach inwestorów. W ostatnich dniach widać wzmożone zainteresowanie papierami Energi. W ciągu ostatnich 10 dni akcje wzrosły o ponad 5%. Dobrze spisują się na tle sektora energetycznego. Czy wzrost wynika z projektem ustawy o OZE?

W co zainwestować w 2014 r.

Początek roku, to okres kiedy podsumowujemy nasze dokonania z poprzedniego roku oraz planujemy nadchodzący rok. Większość z nas zastanawia się - w co zainwestować w 2014 roku?

WIG20 w 2013 r. nie spisał się - spadł o 7%. Duże zniżki notowały akcje JSW (spadek bliski o 40%) oraz znaczna korekta papierów KGHM (33%). Wartość wskaźnika WIG Surowce spadła o jedną trzecią. Słabo zachowywały się spółki energetyczne: PGE traciło 4%, a akcje Tauronu o 1%.

Dobrze spisywały się banki. WIG Banki wzrósł o nieco ponad 20%. Najwięcej zyskiwał: BZ WBK, mBanku, Pekao, PKO czy Bank Handlowy. Drożały walory PZU i Synthosu oraz Asseco i Eurocash. Najlepiej w 2013 r. wypadł indeks sWIG80 zyskując ponad 37%. Z kolei mWIG40 zyskiwał 30,12%. Prym wiodły spółki zajmujące się produkcją i dystrybucją odzieży i obuwia. Monnari (wzrost o 478%.) czy Bytom (wzrost o 452%). Bardzo zyskowną branżą w mijającym roku była dystrybucja leków. Walory Pelionu zyskały 238%, Neuki wzrosły o 196% a Farmacolu blisko 108%. Dobrze spisywali się dystrybutorzy części i akcesoriów motoryzacyjnych: ACE (187%), Groclin (186%) czy Intercars (120%). 

Dywidend ciag dalszy

Za nami był dzień ustalenie praw do dywidendy z PZU. Wypłata co prawda jeszcze nie nastąpiła a tu już kolejne oczekiwania wypłaty dywidend zaliczkowych przez Skarb Państwa. Większość typów wskazuje że to chodzi min. o PZU. Wszystko przez łatanie dziury budżetowej gdzie do wykonania budżetu w tym zakresie brakuje jeszcze około 1 mld zł, które mają być otrzymane jako dywidendy zaliczkowe.

1. http://harmonogrammilionera.blogspot.com/2013/01/najlepsze-dywidendy-w-2013r.html 
2. http://harmonogrammilionera.blogspot.com/2013/06/najlepsze-dywidendy-w-2013r-cz-ii.html 

Sierpień i wrzesień to koniec tzw. żniw dywidendowych. Sprawdźmy które spółki giełdowe podzielą się w tym okresie swoim zyskiem z akcjonariuszami.

Dywidendy czas zacząć - I cz.

Spadki na giełdach, osłabienie walut, perspektywa osłabienia złotego – to reakcje rynków na opodatkowania depozytów bankowych na Cyprze. Wszystko po to, by ratować wyspę przed niewypłacalnością. Dodatkowo jak do tego dodamy jeszcze spadające oprocentowanie lokat bankowych to ciśnie się pytanie czy warto lokować nasze oszczędności w bankach?

Rozwiązaniem może być strategia zainwestowania części kapitału w akcje wypłacające regularne dywidendy. Aby dywidenda spełniała tą rolę, powinna być wypłacana regularnie (rokrocznie) i na poziomie powyżej wskaźnika inflacji.

Na wysyp dywidend musimy poczekać do miesiąca maja i czerwca ale już teraz kilka spółek zadeklarowało chęć podzielenia się zyskiem z akcjonariuszami.

Czy opłaca się kupować akcje dywidendowe?

Najlepsze dywidendy w 2013r.

W czasach, kiedy ceny akcji na rynkach nie rokują nadziei na szybki wzrost, polityka dywidend nabiera większego znaczenia. Sugestie doboru portfela inwestycyjnego idą w kierunku spółek o niższej zmienności cen akcji i ich wyższej bieżącej dochodowości. Preferowane są spółki „dywidendowe” a nie „wzrostowe” – wyróżniające się bardziej stopą dywidendy niż tempem wzrostu spółki, o który zresztą trudniej.

Stopa dywidendy na warszawskim parkiecie ma w ostatnich latach tendencję rosnącą. Średni poziom wypłat dywidendy w relacji do rynkowej wartości kapitału notowanych spółek urósł w lipcu 2012 roku do 3,8% i jest jednym z najwyższych w historii notowań na GPW w Warszawie. Przekroczył nawet poziom z 2009 roku, kiedy ceny akcji spadły do wybitnie niskich poziomów, stwarzając tym samym bardzo dobrą podstawę do wysokiego wskaźnika dywidendy. Wtedy stopa dywidendy urosła do 3,6%. Po załamaniu wynikającym z globalnego kryzysu finansowego stopa dywidendy wróciła do trendu wzrostowego.

Osiągnięty poziom jest rezultatem wzrostu wypłat dla akcjonariuszy i przywiązywania przez firmy coraz większego znaczenia do aktywnej polityki dywidend. Miało to miejsce w okresie całej dekady poprzedzającej kryzys finansowy, a nawet i w jego trakcie. W rezultacie oferowane dywidendy w relacji do ceny akcji osiągnęły poziom obserwowany na wielu europejskich i światowych rynkach. Zmiany stopy dywidendy na polskim rynku kapitałowym pokazano niżej na wykresie (ryc. 1).

W czasach, kiedy ceny akcji na rynkach nie rokują nadziei na szybki wzrost, polityka dywidend nabiera większego znaczenia. Sugestie doboru portfela inwestycyjnego idą w kierunku spółek o niższej zmienności cen akcji i ich wyższej bieżącej dochodowości. Preferowane są spółki „dywidendowe” a nie „wzrostowe” – wyróżniające się bardziej stopą dywidendy niż tempem wzrostu spółki, o który zresztą trudniej.

Stopa dywidendy na warszawskim parkiecie ma w ostatnich latach tendencję rosnącą. Średni poziom wypłat dywidendy w relacji do rynkowej wartości kapitału notowanych spółek urósł w lipcu 2012 roku do 3,8% i jest jednym z najwyższych w historii notowań na GPW w Warszawie. Przekroczył nawet poziom z 2009 roku, kiedy ceny akcji spadły do wybitnie niskich poziomów, stwarzając tym samym bardzo dobrą podstawę do wysokiego wskaźnika dywidendy. Wtedy stopa dywidendy urosła do 3,6%. Po załamaniu wynikającym z globalnego kryzysu finansowego stopa dywidendy wróciła do trendu wzrostowego.

Osiągnięty poziom jest rezultatem wzrostu wypłat dla akcjonariuszy i przywiązywania przez firmy coraz większego znaczenia do aktywnej polityki dywidend. Miało to miejsce w okresie całej dekady poprzedzającej kryzys finansowy, a nawet i w jego trakcie. W rezultacie oferowane dywidendy w relacji do ceny akcji osiągnęły poziom obserwowany na wielu europejskich i światowych rynkach. Zmiany stopy dywidendy na polskim rynku kapitałowym pokazano niżej na wykresie (ryc. 1).

Dywidenda dla wielu inwestorów jest jednym z wyznaczników inwestowania w akcje, szczególnie, kiedy kurs nie dają nadziei na dalsze wzrosty. W czasach, kiedy ceny akcji na rynkach nie rokują nadziei na szybki wzrost, polityka dywidend nabiera większego znaczenia. Preferowane są spółki „dywidendowe” a nie „wzrostowe” – wyróżniające się bardziej stopą dywidendy niż tempem wzrostu spółki.
Stopa dywidendy to stosunek dywidendy przypadającej na jedną akcję do jej kursu giełdowego.
Wskaźnik ten obrazuje opłacalność inwestycji w akcje ze względu na dywidendę wypłacaną przez spółkę. Im wyższa jest stopa dywidendy, tym bardziej opłacalna jest inwestycja. Atrakcyjne stopy dywidendowe są już powyżej 5%.

W co zainwestować w 2013 r.

Prognozy na rok 2013 dla inwestorów są coraz lepsze. Choć tak naprawdę nic nowego na rynkach finansowych nie wydarzyło się aby można uznać to za punkt zwrotny w obecnej sytuacji. Zagrożenie związane z kryzysem strefy euro dalej jest nierozwiązane. Kwestia klifu fiskalnego w USA również została tylko tymczasowo rozwiązana. W dalszym ciągu na rynkach finansowych istnieje niepewność, narzucone oszczędności w bardzo wielu krajach, niezadowolenia społeczne spowodowane zasikaniem pasa itp.

W co w takim razie inwestować w 2013 roku aby można cieszyć się zyskiem ?

Co da nam zarobić w tym roku?

Czy weźmiesz udział w zapisach na akcje grupy ZE PAK?

Dziś zaczęła się pierwsza, po ponad rocznej przerwie – prywatyzacja Grupy Kapitałowej ZE PAK przez giełdę, która pozwoli inwestorom, w tym również indywidualnym uczestniczyć w tzw. programie „Akcjonariat Obywatelski”. Prywatyzacji podlegać będą udziały Skarbu Państwa, które w tym przypadku wynoszą 50%. Zespół Elektrowni Pątnów-Adamów-Konin jest drugim w Polsce wytwórcą energii elektrycznej z węgla brunatnego oraz piątym wytwórcą energii elektrycznej pod względem mocy wytwórczych. W skład grupy wchodzą cztery elektrownie zlokalizowane w województwie wielkopolskim: Elektrownia Pątnów II, Elektrownia Pątnów I, Elektrownia Konin i Elektrownia Adamów oraz dwie kopalnie węgla brunatnego: Adamów i Konin. 

Dziś - 11 października – rozpoczęły się zapisy dla inwestorów indywidualnych. 

 

Czy dywidenda może nam zapewnić dochód pasywny?

Kto z nas nie marzł aby nie musiał chodzić do pracy a utrzymywać się z dochodu pasywnego, który otrzymywałby z dobrze ulokowanego kapitału. Zanim to się stanie musimy zainwestować swoje pieniądze w taki sposób aby mieć zapewniony dochód pasywny w przyszłości.

Jedną z takich strategii może być zainwestowanie kapitału w akcje wypłacające regularne dywidendy. Aby dywidenda spełniała rolę pasywnego dochodu powinna być wypłacana regularnie (rokrocznie) i na poziomie powyżej wskaźnika inflacji. W czerwcu, w skali dwunastomiesięcznej, ceny wzrosły do poziomu 4,3% i co znacznie odbija się na naszych dochodach, które relatywnie spadają.
 

Jeśli inwestorze chcesz otrzymać dywidendę, powinieneś pamiętać, że na rynku publicznym zgodnie z zasadą terminu rozliczania zakupu akcji "T+3" - musisz nabyć akcje najpóźniej w 3-im dniu roboczym przed dniem ustalenia prawa do dywidendy. Po dniu ustalania praw do dywidendy (rozumianym jako 3 dni robocze przed dniem dywidendy) kurs odniesienia jest korygowany o wartość dywidendy. 

 

Spółki dywidendowe dobrym miejscem do inwestowania w trudnych czasach - jakie dywidendy w 2012r. - III cz.

Ten tydzień przyniósł trochę miłych niespodzianek inwestorom - odnośnie podziału i wypłaty zysku za 2011 r. Dziś walne zgromadzenie JSW zdecydowało o wypłacie ponad 631 mln zł dywidendy z zysku za 2011 r. - czyli na jedną akcję przypadnie 5,38 zł dywidendy. Dniem nabycia prawa do dywidendy będzie 6 lipca, a wypłaty 24 lipca. Większym zaskoczeniem dla inwestorów było środowe walne w PZU i PGE, które zwiększyło wypłaty dywidendy.

Grupa PZU wypłaci 22,43 zł dywidendy na akcję. Pierwotnie zakładano kwotę 20,30 zł na jedną akcję. Skarb Państwa na walnym zgromadzeniu podwyższył tą kwotę o ponad 2 zł do 22,43 zł na jedną akcję. Przy obecnym kursie akcji 296 zł – daje to ponad 7,5% stopy dywidendy. Dniem ustalenia prawa do dywidendy będzie 30 sierpnia, a wypłata nastąpi 20 września.

Podobnie sytuacja wyglądała w PGE. Zarząd rekomendował wypłatę dywidendy na poziomie 1,32 zł na jedną akcję. Walne zgromadzenie zdecydowała się podwyższyć kwotę do 1,83 zł. Stanowi to przy dzisiejszym kursie wynoszącym 18,50 zł - stopę dywidendy blisko 10%. Dniem ustalenia prawa do dywidendy będzie 22 sierpnia, a wypłatę przewidziano 6 września.

Defensywne spółki przestały być defensywne.

Przeglądając wyniki  na warszawskiej giełdzie należy stwierdzić że ostatnie 12 m-cy nie należy do udanych. Indeks szerokiego rynku WIG stracił blisko 20%. Również akcje giełdowych spółek sporo potaniały. Na wartości traci większość branży. Ciekawe czy dalej będziemy tkwić w takiej niepewności czy pójdziemy zdecydowanie w dół a może w górę. Dotychczas receptą na tak niepewne czasy były spółki defensywne reprezentowane przez sektor: energetyczny, telekomunikacyjny, przemysł spożywczy, ochrony zdrowia, komunalny czy ubezpieczeń. Zazwyczaj te spółki były odporne na zawirowania na rynkach finansowych, gdyż te produkty sprzedają się nawet w czasach kryzysu. Dodatkowo do spółek defensywnych należny dołączyć te, które wypłacają regularnie dywidendę.